UIF on Sijoitusrahasto

2024 Kirjoittaja: Howard Calhoun | [email protected]. Viimeksi muokattu: 2023-12-17 10:26

Pif on eräänlainen rahastojen kollektiivinen sijoitus, josta seuraa voittoa. Monen sijoittajan rahastot kootaan yhdeksi rahastoksi ja niiltä hankitaan osa omaisuudesta. Ne ovat joukkovelkakirjoja, depersonalisoituja metallitilejä, osakkeita, talletuksia, kiinteistöjä, eli lain sallimia tavallisia herrasmiesten rahoitusvälineitä. Rahaston työntekijöiden toiminnalla pyritään saamaan hallinnoitavilla varoilla mahdollisimman suuri voitto, jotta rahaston varat lisääntyvät ja osakkeenomistajat voivat saada oikeutensa tuoton.

Siunausrahaston plussat

Alkupääoma voi olla pieni. Jotkut rahastot ovat valmiita hyväksymään tuhannen ruplan suuruisen osuuden. Sinun ei tarvitse tutkia markkinoita itse. Tämän tekevät jo rahastossa työskentelevät erikoiskoulutetut ihmiset.

Kuinka se toimii

Mikään organisaatio, eikä varsinkaan yksityishenkilö, voi luoda sijoitusrahastoa. Tämä on luvanvaraista toimintaa. Luvan myöntää Venäjän federaation rahoitusmarkkinoiden valvonnasta vastaava liittov altion palvelu. Tämä elin sekä myöntää luvan että valvoo sijoitusrahaston myöhempää toimintaa. Tarkastus suoritetaan vähintään kerran kolmessa vuodessa. Siksi rahastoon suoritettava kaikki toiminnot oikein ja toimittava lain puitteissa.

Heti kun toimilupa on saatu, rahasto voi alkaa houkutella sijoittajia (osakkeenomistajia). Se voi olla sekä kansalaisia että organisaatioita. Jokainen voi ostaa osakkeita tietyllä määrällä varoja, ja tämä summa on johtajien käytettävissä. Rahasto voi sijoittajien rahoilla ostaa vapaassa liikkeessä olevia arvopapereita ja tehdä tällaisilla kaupoilla voittoa, mikä johtaa rahaston varojen arvon nousuun, mikä tarkoittaa, että osakkeiden arvo nousee.

Pai - mikä se on?

Sijoitusosake on rekisteröity arvopaperi, joka tallentaa sijoittajan sijoituksen tietyn rahastomäärän rahastoon. Toisin sanoen sijoittaja vahvistaa siten oman oikeutensa osuuteen sijoitusrahaston omaisuudesta. Omistusoikeus dokumentoidaan tallettajan henkilökohtaiselle tilille tehdyllä merkinnällä, joka avataan sijoitusrahaston rekisteriin. Sijoittajan hallussa olevien osuuksien määrä on todennäköisesti murtoluku.

Osuuden arvon muutos

Osuuksien arvo, kuten minkä tahansa muun omaisuuden arvo, on altis sijoitusriskeille. Osakkeella ei ole nimellishintaa, mutta sen arvioitu arvo lasketaan tietyin väliajoin. Esimerkiksi avoimet sijoitusrahastot laskevat yksikköhinnan joka arkipäivä (pyhäpäivinä ja viikonloppuisin hinta on sama kuin viimeisen arkipäivän hinta).

Interval PIF tekee tämän ajanjakson viimeisenä päivänä (jakso, jolloin voit maksaa takaisin ja ostaa osakkeita) ja kuukauden viimeisenä arkipäivänä. Suljetut sijoitusrahastot laskevat arvon kuukauden viimeisenä arkipäivänä ja viimeistä lisäosuuksien ostohakemuspäivää seuraavana päivänä. Kaikki tämän rahaston osto/myyntitapahtumat perustuvat niiden hintaan viimeisenä päivänä, jolloin tilaukset hyväksyttiin.

Osukkeiden hinta lasketaan yksinkertaisesti: rahaston nettovarallisuuden (NAV) hinta jaetaan osakkeiden lukumäärällä. Tietoja heistä on nähtävissä rahastosijoittajarekisterissä. Sijoitusrahaston nettovarallisuus määritetään vähentämällä rahaston varoista (rahaston talletuksissa ja tileillä olevat varat) rahaston velkojen määrä.

Tuotto taattu

Taattu tuotto sijoitusrahastoilta, kuten muiltakin rahoitusvälineiltä, puuttuu. Kaiken määrää osakeomaisuuden kysynnän ja tarjonnan määrä. Ja sijoitusrahastojen osakkeet eivät voi antaa takuuta tuottoa. Sijoitusrahastoa koskevissa tiedoissa ei myöskään voida sanoa takeita rahastoyhtiön kannattavuudesta tulevaisuudessa. Tämä kuvataan yksityiskohtaisemmin liittov altion sijoitusrahastolain 51 §:ssä. Tulevan sijoittajan on kuitenkin ymmärrettävä, että vain matalatuottoiset instrumentit, kuten pankkitalletukset ja joukkovelkakirjat, voivat taata voittoa. Sinun tarvitsee vain minimoida riskit valintavaiheessa, jolloin sijoitusrahastojen kannattavuus auttaa lisäämään varoja.

Miten voitto muodostuu rahastossa

Jos sijoittaja päättää sijoittaa rahastoon satatuhatta ruplaa ja yhden osakkeen hinta oli sillä hetkellä neljä tuhatta ruplaa, hän voi ostaa kaksikymmentäviisi osaketta. Sanotaanko mennessäJonkin ajan kuluttua rahaston varat kallistuivat ja yhden osakkeen hinta alkoi olla kuusi tuhatta ruplaa. Kaikkien sijoittajan hankkimien osakkeiden arvo alkoi tässä tapauksessa olla sataviisikymmentätuhatta ruplaa. Joten hän pystyi ansaitsemaan viisikymmentä tuhatta ruplaa ilman palkkioita ja veroja. Näin kukin osakkeenomistaja voi saada voittonsa käyttämällä sijoitusrahastojen osakkeita.

Säännöt onnistuneeseen sijoittamiseen

Sääntöjen olemus on yksinkertainen. Investoinnit tulee tehdä pitkällä aikavälillä. Sijoitusrahasto on pitkän aikavälin sijoitusväline (kahdesta vuodesta). Siksi kaikkien sijoitettujen varojen tulisi olla hiljaa seuraavat kaksi tai kolme vuotta ja tuottaa voittoa. Tällainen sijoitus on hyvä, koska siihen eivät vaikuta lyhyen aikavälin heilahtelut, joille osakemarkkinat ovat niin herkkiä. Tämä tarjoaa korkeamman tuottoasteen.

Tästä seuraa toinen sääntö: sinun tulee sijoittaa vapaat varat, joita ei tarvita lähitulevaisuudessa. Lyhytaikaiset sijoitukset ovat mahdollisia ja voivat jopa olla kannattavia. Tämä lähestymistapa ei kuitenkaan takaa tuloja jokaisesta sijoitusrahastosijoituksesta. Kannattaa sijoittaa luotettaviin sijoitusrahastoihin, joiden arvostelut ja luokitukset osoittavat mahdollisuutta tehdä voittoa.

Sijoitusrahastojen luokitus

On helppo saada tietoa tietyn rahaston tuotosta. Se on julkisessa käytössä. Mutta sitä tutkiessa kannattaa ottaa huomioon useita kohtia.

• Mikä on rahastoyhtiön luokitus viime vuoden aikana kerättyjen varojen määrästä? Kaksi vuotta? Kolme? Kun tutkitaan sijoitusrahastojen luokitusta, on ymmärrettävä, ettäettä sijoittaja sijoittaa varoja pitkäksi aikaa ja sijoituksen turvallisuus ja sijoituksen onnistuminen riippuu rahastoyhtiön kyvystä hallita sijoittajien varoja.
• Mikä on rahastoyhtiön luokitus substanssiarvolla mitattuna? Tämä arvo ilmaisee, kuinka paljon rahaston osallistujien varoja on tämän MC:n hoidossa. Ja mitä korkeampi se on, sitä suurempi on rahastoyhtiön suosio ja siten sen uskottavuus.
• Mikä on sijoitusrahastojen luokitus kerättyjen varojen määrällä? On parempi tarkistaa tämä indikaattori vuodelle ja kolmelle vuodelle.
• Mikä on sijoitusrahaston substanssiluokitus?
• Mikä on sijoitusrahaston tuottoluokitus? Juuri tämä luokitus kiinnittää sijoittajien huomion ensisijaisesti. Tämä indikaattori luokittelee rahastot sen mukaan, kuinka paljon tuottoa ne pystyivät saavuttamaan tietyn ajanjakson aikana. Esimerkiksi Sberbankin sijoitusrahastojen hoito johti siihen, että rahasto "Sberbank - Global Internet" laski vuodelle 49,91 %:n tuoton.

Kuinka ostaa osakkeita?

Tässä ei ole mitään monimutkaista. Riittää, kun olet rahastoyhtiön toimistossa tai ota yhteyttä sen välittäjään. Välittäjänä toimivat usein sijoitusyhtiöt tai pankit. Siellä sinua pyydetään täyttämään ja allekirjoittamaan seuraavat asiakirjat:

• Hakemus henkilökohtaisen tilin avaamiseksi. Kun rahastoyhtiöllä on useita rahastoja ja sijoittaja päättää tehdä talletuksia useampaan kuin yhteen tämän yhtiön rahastoon, jokaiselle talletukselle on avattava tilit.
• Rekisteröityjen henkilöiden kyselylomake.
• Hakemus sijoitus-osuuksien ostoon.

Kaikki asiakirjat laaditaan ja allekirjoitetaan kolmena kappaleena, ja välittäjän kanssa työskennellessä neljänä kappaleena. Paperien kanssa on tietysti vähän vaivaa. Muutaman päivän kuluttua rahastoyhtiö saa kaikki tiedot sisältävän ohjeen ostaa osakkeita.

Osakkeiden myynti

Tämä toiminto on samanlainen kuin ostaminen. Sinun tulee myös käydä rahastoyhtiön toimistossa ja kirjoittaa hakemus, tässä tapauksessa takaisinmaksusta. Yleensä asiakirjoista vaaditaan vain passi, mutta joskus vaaditaan tiedot sijoittajan omistamien osakkeiden lukumäärästä, henkilökohtaisen tilin numerosta. Siksi on parempi käyttää täydellistä asiakirjapakettia.

On hyvä muistaa, että eri sijoitusrahastojen osto ja myynti tapahtuu eri tavoin tai pikemminkin eri aikoina. Avoimet rahastot, jotka ovat enemmistönä, antavat sijoittajalle mahdollisuuden myydä minä tahansa työpäivänä, intervallirahastot - intervallin avautuessa, suljetut - sijoitusrahaston muodostuessa tai lisäosuuksia sijoitettaessa. Mutta poikkeuksia voi olla.

Myynti- ja ostotoiminta välittäjän kanssa

Osakkeiden kaupankäynnissä välittäjän kautta on etuja.

• Suljettujen ja intervallirahastojen osuuksien ostaminen on mahdollista minä tahansa pörssin aukiolopäivänä.
• On mahdollista välttää ostopreemioita ja osuuden myyntialennuksia.
• Sijoittajan toimeksiannon toteuttamisnopeus.
• Ei tarvitse päästä rahastoyhtiön toimistoon.

On kuitenkin myös haittoja. Kaikki sijoitusrahastot eivät listaa osakkeitaan pörssiin. "Promstroybank", "Metropol",Interfin Capital, Uralsib, ovat esimerkki pörssiin listatuista rahastoyhtiöistä. Sberbank Asset Management, jonka sijoitusrahastot on listattu pörssissä, on myös yksi suurimmista rahastoyhtiöistä. Tällaisilla osakkeilla ei ole suurinta likviditeettiä ja siksi ero on korkea. Lisämaksujen ja alennusten sijasta pörssille ja välittäjälle tulevat palkkiot (vaikka ne olisivatkin useita kertoja pienemmät) sekä säilytyspalveluista perittävä maksu, joskaan ei aina.

PIF. Pankit

Monet pankit käyttävät "Deposit plus Mutual Fund" -palvelua. Näin ollen tallettaja sijoittaa varoja sijoittaessaan osan niistä korkoon talletuksena ja loput käytetään saman pankin rahastoyhtiön hallinnoimien sijoitusrahastojen osuuksien ostamiseen. Se, onko tämä hyvä vai huono, riippuu rahastoyhtiön työstä. Loppujen lopuksi osakkeiden tuotto ylittää hyvällä suoritusllaan talletuksen prosenttiosuuden, mikä tietysti tuo iloa sijoittajalle. Muuten sijoittaja katuu menetettyjä voittoja, jotka hän olisi voinut saada, kun hän sijoitti kaikki käytettävissä olevat varat korkotalletuksen muodossa.

Verotus

Jos joudut maksamaan tuloveroa vain lunastaessasi osakkeita. Ja tämä on ainoa maksu, joka sinun on "annettava" suosikkiverollesi. Voitto on helppo laskea - se on osakkeiden nykyisen arvon ja niiden ostokustannusten välinen erotus. Yleensä tämän veron laskeminen ja ennakonpidätys yksityishenkilöiltä on rahastoyhtiön vastuulla. Tämä tarkoittaa, että sijoittajan ei tarvitse huolehtia veroilmoituksen täyttämisestä itse. Asukkaille vero on 13 prosenttiaulkomailla asuvat - 30 prosenttia.

Osakkeenomistajan kulut

Sivustusrahastoissa on kahta pääasiallista palkkiotyyppiä.

• Palkkio, joka nostaa osakkeen arvoa ostohetkellä (ostopreemio). Se ei saa ylittää puolitoista prosenttia yhden osakkeen arvioidusta arvosta. Jotkut rahastoyhtiöt eivät veloita sitä ollenkaan.
• Provisio, joka alentaa osakkeen arvoa myytäessä (alennus myytäessä). Se ei saa ylittää kolmea prosenttia arvioiduista kustannuksista.

Hallintoyhtiön, arvioijan, tilintarkastajan, rekisterinpitäjän, säilytysyhteisön palkkiot sisältyvät myös kulusarakkeeseen. Mutta ne kaikki ovat muutaman prosentin sisällä ja ne otetaan huomioon osakkeiden arvoa laskettaessa.

Pääpelaajat

1. Uralsib. Sijoitusrahastot: Uralsib First, Uralsib Prospective Investments, Uralsib Eurobonds, Uralsib Financial Sector jne. Viime aikoina Uralsib-rahastoista on tullut vähän positiivisia arvosteluja, ja ne kaikki ovat keskittyneet ydinfoorumeille. Rahastoyhtiö "Uralsib", jonka sijoitusrahastot osoittivat alussa erittäin hyviä tuottoja, on nyt joutunut sijoittajien ankaran kritiikin kohteeksi. Monet säästäjät uskovat, että he olisivat voineet saavuttaa paljon parempia tuottoja yksinään.
2. VTB-sijoitusrahastot: "VTB - Eurobond Fund", "VTB - Equity Fund", "VTB - Balanced Fund", "VTB - MICEX Index", "VTB - Telecommunications Fund" jne. VTB-rahastot eroavat toisistaan kannattavuuden kann alta, mutta paljon valituksia tulee asiakaspalvelusta. Siksi, kun pidät VTB-sijoitusrahastoja sijoitusvälineenä, sinun on oltava valmistähän.
3. Sberbankin tärkein rahastoyhtiö on Sberbank Asset Management. Sijoitusrahastot: Sberbank-Natural Resources, Sberbank-Financial Sector, Sberbank-Europe, Sberbank-America, Sberbank-Gold jne. Tämä rahastoyhtiö on osoittautunut luotettavaksi, mikä ei ole yllättävää.

Useita kysymyksiä sijoitusrahastoista

Onko mahdollista lahjoittaa osakkeita? Kyllä, se on mahdollista. Riittää, kun tehdään vakiolahjoitussopimus tavalliseen kirjalliseen muotoon.

Voidaanko osakkeita periä? Kyllä, yleensä voivat. Venäjän federaation siviililaki kuvaa yksityiskohtaisesti, kuinka tämä tehdään.

Johtopäätös

Joten, PIF on loistava tapa sijoittaa ja kasvattaa varojasi. Tärkeintä on valita arvokas rahasto. Kun vertailet sijoitusrahastoa ja välitystiliä sijoitusmenetelminä, aloittelevan sijoittajan kannattaa keskittyä ensimmäiseen vaihtoehtoon. Itse asiassa yllä kuvattujen etujen lisäksi on olemassa muitakin:

• Voit sijoittaa pienen summan rahaa ja saada hyödyt tuottavimmista instrumenteista (indeksisalkku, kiinteistöt ja muut).
• Sijoittaja, joka sijoittaa sijoitusrahastoihin, luottaa ammattilaisten johtamiseen (tältä osin rahasto on samanlainen kuin trustin hallinta).
• Vaikka sijoitusrahastoon sijoittaminen ei anna mahdollisuutta käyttää kaikkia arvopaperimarkkinoiden mahdollisuuksia itse, sijoittaja vapauttaa aikaa muuhun. Ja tämä, näet, on myös v altava plus.

Toisin sanoen, jos sijoittaja ei halua käsitellä kaikkia arvopaperimarkkinoiden monimutkaisuuksiaarvopapereita, mutta haluat sijoittaa, sijoitusrahastot ovat juuri se työkalu, jonka avulla voit paitsi säästää myös lisätä säästöjäsi.